Американская инфляция разгоняется, но не пугает
Ожидания на старт дня
Внешний фон перед стартом торгов в России позитивный. Нефть дорожает, как и промышленные металлы. Азиатские индексы преимущественно торгуются в плюсе. Индекс доллара терял более 0,1%, а AUD и NZD укреплялись на 0,4% и 0,55% против валюты США. Отечественный рынок откроет день ростом индексов и продолжением укрепления рубля. На утренних торгах USD-RUB уже стремится к 75,5 за доллар и 90,5 за евро. «Московская Биржа» проведёт день акционера. Акции «Русагро» торгуются последний день с дивидендами 76,44 рублей на бумагу.
«РусАл» становится чуть более зелёным, а «Яндекс» краснеет на претензиях ФАС
По итогам торгов 13 апреля индекс МосБиржи вырос на 0,1% до 3526,30 п., а РТС на 1,82% до 1458,51 п. Если рассматривать индекс МосБиржи, то ситуация во второй половине дня выглядит также, как и в первой. Однако все познаётся в деталях. Резкий рывок индекса РТС обусловлен новостями о телефонном разговоре президентов США и РФ, а также о предложении встречи на высшем уровне на нейтральной площадке чрез несколько месяцев. Естественно, что Джо Байден не мог не вспомнить о некоторых обвинениях в адрес РФ, но прозвучало это не в качестве прелюдии к скорым санкциям, а в качестве предупреждения. То, что было нельзя Дональду Трампу, вдруг стало возможным для Джо Байдена. Стороны обсудили украинский вопрос и высказали свои позиции, но сам факт прямого разговора уже является признаком реального геополитического просвета. Акции на событие почти не отреагировали, а вот в рубле состоялось настоящее ралли. Строительный сектор стал лидером дня, прибавив 1,63% за счёт роста бумаг «ПИК» на 2,5%. Слабее всех был сектор информационных технологий (-4,34%) из-за провала акций «Яндекс». Объём сделок на основной секции Московской Биржи составил 93,38 млрд рублей по сравнению с 95 млрд рублей неделей ранее.
Акции «Яндекс» к закрытию потеряли 6,55%. Компания должна была к 1 апреля исправить ситуацию предоставления поисковых преимуществ своим собственным сервисам по требованию ФАС. Однако, по мнению службы, работа проведена не была и теперь «Яндекс» грозит штраф от оборота, если злоупотребление будет доказано экспертизой. Бумаги «Аэрофлота» (-1,47%) с запозданием отреагировали на приостановку полётов в Турцию на полтора месяца. Впрочем, регулярные рейсы продолжатся, но сам факт повторной остановки полётов не радует авиаиндустрию. Бумаги OZON Holdings подорожали на 2,5%. Компания рассматривает возможность подачи заявку на получение банковской лицензии. Похоже, что на поле экосистем становится всё более тесно. Продолжают рост акции ВТБ (+3,06%) на ожиданиях существенного роста прибыли в текущем году. Во всяком случае, об этом говорит отчётность за два первых месяца, когда прибыль увеличилась более чем в полтора раза. И, наконец, лидером в составе индекса МосБиржи стали бумаги «РусАл» (+3,5%). Компания реализовала на экспериментальной площадке выплавку алюминия с выбросом углекислого газа всего 0,01 тонн. К 2025 году «РусАл» планирует уменьшить выбросы 1-ой категории на 15% относительно 2014 года.
Рубль почувствовал ветер перемен
Рубль в первой половине дня показывал умеренное укрепление на фоне признаков готовности руководства Украины к переговорам по Донбассу. Однако всё самое главное произошло вечером, когда появилась информация о прямых телефонных переговорах президента США Джо Байдена и президента РФ Владимира Путина. Естественно, что Джо Байден говорил о решительности наказать РФ за вмешательство в выборы, или хакерские атаки, призывал к эскалации напряжённости на юго-востоке Украины. Однако всё это можно считать необходимым вступлением, написанным Госдепом. Главное в телефонном разговоре это предложение обсудить накопившиеся проблемы и стратегию глобальной стабильности во время двухсторонней встречи на нейтральной территории. Это уже не просто геополитический просвет, а геополитический план разрядки. Впрочем, можно предположить, что России будет сделано предложение занять, как минимум, нейтральную позицию в противостоянии США и Китая в обмен на умеренные отношения с Вашингтоном. Отношения США и КНР явно начали развиваться по сценарию роста напряжённости. Впрочем, время покажет.
Одновременно рынок покажет своё отношение по поводу свежих событий. Минфин РФ в среду 14 апреля проводит аукционы ОФЗ-ПД выпуска 26236 с погашением 17 мая 2028 года и 26235 с погашением 12 марта 2031 года. Облигации выпусков размещаются в объёме остатков, доступных для размещения в каждом из выпусков. Перед аукционами ЦБ РФ поделился информацией о состоянии внешнего долга страны. С начала года внешняя задолженность сократилась на $8,6 млрд до $459,3 млрд на 1 апреля. Снижение обусловлено сокращением внешних кредитов по прочим секторам и уменьшения портфелей нерезидентов на рынке ОФЗ. В случае дальнейшего сокращения геополитической премии можно ожидать от рубля укрепления до 73,0-75,0 за доллар. Впрочем, рынки любят радикальные решения и нельзя отрицать возможности повторного тестирования минимальных значений пары USD-RUB лета прошлого года. Однако эти значения, скорее всего, будут использованы для открытия длинных позиций по доллару, если у рубля не появятся более веские аргументы в виде высокой доходности. К вечеру вторника доллар слабел на 1,87% до 75,94, а евро на 1,53% до 90,76.
Американская инфляция разгоняется, но не пугает
Потребительская инфляция в США разогналась до 2,6%, а по стержневому показателю до 1,6%. Однако рынку показалось, что этого всё ещё недостаточно, чтобы заставить ФРС думать о сокращении стимулов. Как итог, очередной рекорд по индексу S&P 500, хотя Dow Jones и закрыл торги в минусе. Давление на акции восстановления оказали новости о приостановке использования вакцины Johnson & Johnson (-1,3%) из-за риска возникновения тромбоза. Бумаги конкурента Moderna подскочили на 7,4%, поскольку пока к вакцине компаний не поступали какие-либо значимые претензии. Apple (+2,43%) объявила об онлайн мероприятии 20 апреля, в рамках которого может представить обновлённые версии iPad, ITV с ориентацией на геймеров, а также ряд других продуктов. Из больших технологичных имён Tesla (+8,4%) показала очередной внушительный рост на ожиданиях очередного сильного квартала. Самый сильный рост был в секторе коммунальных услуг (+1,22%), а вот самым слабым оказался финансовый сектор (-0,92%) на фоне снижения доходности по 10-летним казначейским обязательствам до 1,63%. По итогам дня:
DJIA - 33677,27 п. (-0,20%),
S&P 500 - 4141,59 п. (+0,33%),
NASDAQ - 13996,10 п. (+1,05%).
На рынке Ю. Кореи очередные слухи об электромобилях Apple
Торги в Азии проходили в позитивном ключе. Бумаги китайских информационных гигантов в Гонконге заметно дорожали. Около дюжины компаний, включая Baidu и JD.com, заявили о своём полном соответствии антимонопольному законодательству КНР. Накануне китайский регулятор призвал компании провести ревизию своих практик, чтобы избежать претензий, которые стоили Alibaba 18,23 млрд юаней. В заявлении регулятора фигурировала цифра 34 интернет платформ. В Японии рынок находился под давлением на фоне укрепления иены до 108,9 за доллар. Кроме того, Япония пока сталкивается с новым ростом заболеваемости COVID-19 на фоне распространения более агрессивных вариантов вируса. Под давлением были акции банков, страховщиков, а также компаний лёгкой промышленности. Базовые машиностроительные заказы в Японии сократились за февраль на 8,5% при ожиданиях роста на 2,8%. В Южной Корее распродавали производителей микросхем. Впрочем, бумаги LG Electronics дорожали почти на 5% на слухах, что совместное предприятие с Magna International близко к заключению соглашения с Apple по производству электромобилей. И, наконец, Резервный Банк Новой Зеландии, как и предполагалось, оставил ставку на уровне 0,25%. К 8:40 мск:
Nikkei 225 - 29634,98 п. (-0,39%),
Hang Seng - 28901,12 п. (+1,42%),
S&P/ASX 200 - 7023,10 п. (+0,66%),
Shanghai Composite - 3409,01 п. (+0,37%),
KOSPI - 3184,70 п. (+0,49%).
ОПЕК улучшает прогноз спроса, но коронавирус пока не согласен
Котировки нефти активно росли на азиатских торгах. По данным API, на неделе до 9 апреля коммерческие запасы нефти в США сократились на 3,6 млн бар. Запасы бензина выросли на 5,6 млн бар., а вот дистиллятов сократились на 3,0 млн бар. Согласно опросу S&P Global Platts, на рынке ожидают падения запасов нефти на 2,9 млн бар., а также сокращение запасов бензина на 0,2 млн бар. и рост запасов дистиллятов на 0,7 млн бар. Накануне ОПЕК улучшила свой прогноз роста спроса в текущем году на 0,1 млн бар. до 6,0 млн бар. в сутки. Соответственно, потребление в день может составить 96,5 млн бар. В Картеле отмечают более быстрое восстановление глобальной экономики, а также успехи вакцинации в ряде стран. ОПЕК также отмечает, что в марте рост добычи в мире составил 1,22 млн бар. в сутки до 93,23 млн бар. в сутки. К примеру, в России добыча нефти и конденсата в марте выросла до 10,55 млн бар. в сутки, но это на 1,11 млн бар. меньше, чем в марте 2020 года. Однако всё же стоит проявлять осторожность, так как рост котировок происходит на краткосрочных факторах, а вот в среднесрочном плане негатив преобладает из-за роста заболеваемости COVID-19 в таких знаковых странах, как Япония, Южная Корея, Индия, Бразилия. К 9:00 мск:
Brent - $64,39 (+1,13%),
WTI - $60,87 (+1,15%),
Золото - $1744,2 (-0,19%),
Медь - $8894,58 (+0,07%),
Никель - $16100 (-0,38%).
Следующие макроэкономические события запланированы на среду:
В 11:00 мск – ежемесячный доклад МЭА;
В 12:00 мск – промышленное производство в еврозоне за февраль;
В 17:00 мск – выступает председатель ЕЦБ Кристин Лагард;
В 17:30 мск – отчёт Минэнерго США по запасам нефти и нефтепродуктов;
В 19:00 мск – выступает председатель ФРС Джером Пауэлл;
В 21:00 мск – «Бежевая книга» ФРС.
Внешний фон перед стартом торгов в России позитивный. Нефть дорожает, как и промышленные металлы. Азиатские индексы преимущественно торгуются в плюсе. Индекс доллара терял более 0,1%, а AUD и NZD укреплялись на 0,4% и 0,55% против валюты США. Отечественный рынок откроет день ростом индексов и продолжением укрепления рубля. На утренних торгах USD-RUB уже стремится к 75,5 за доллар и 90,5 за евро. «Московская Биржа» проведёт день акционера. Акции «Русагро» торгуются последний день с дивидендами 76,44 рублей на бумагу.
«РусАл» становится чуть более зелёным, а «Яндекс» краснеет на претензиях ФАС
По итогам торгов 13 апреля индекс МосБиржи вырос на 0,1% до 3526,30 п., а РТС на 1,82% до 1458,51 п. Если рассматривать индекс МосБиржи, то ситуация во второй половине дня выглядит также, как и в первой. Однако все познаётся в деталях. Резкий рывок индекса РТС обусловлен новостями о телефонном разговоре президентов США и РФ, а также о предложении встречи на высшем уровне на нейтральной площадке чрез несколько месяцев. Естественно, что Джо Байден не мог не вспомнить о некоторых обвинениях в адрес РФ, но прозвучало это не в качестве прелюдии к скорым санкциям, а в качестве предупреждения. То, что было нельзя Дональду Трампу, вдруг стало возможным для Джо Байдена. Стороны обсудили украинский вопрос и высказали свои позиции, но сам факт прямого разговора уже является признаком реального геополитического просвета. Акции на событие почти не отреагировали, а вот в рубле состоялось настоящее ралли. Строительный сектор стал лидером дня, прибавив 1,63% за счёт роста бумаг «ПИК» на 2,5%. Слабее всех был сектор информационных технологий (-4,34%) из-за провала акций «Яндекс». Объём сделок на основной секции Московской Биржи составил 93,38 млрд рублей по сравнению с 95 млрд рублей неделей ранее.
Акции «Яндекс» к закрытию потеряли 6,55%. Компания должна была к 1 апреля исправить ситуацию предоставления поисковых преимуществ своим собственным сервисам по требованию ФАС. Однако, по мнению службы, работа проведена не была и теперь «Яндекс» грозит штраф от оборота, если злоупотребление будет доказано экспертизой. Бумаги «Аэрофлота» (-1,47%) с запозданием отреагировали на приостановку полётов в Турцию на полтора месяца. Впрочем, регулярные рейсы продолжатся, но сам факт повторной остановки полётов не радует авиаиндустрию. Бумаги OZON Holdings подорожали на 2,5%. Компания рассматривает возможность подачи заявку на получение банковской лицензии. Похоже, что на поле экосистем становится всё более тесно. Продолжают рост акции ВТБ (+3,06%) на ожиданиях существенного роста прибыли в текущем году. Во всяком случае, об этом говорит отчётность за два первых месяца, когда прибыль увеличилась более чем в полтора раза. И, наконец, лидером в составе индекса МосБиржи стали бумаги «РусАл» (+3,5%). Компания реализовала на экспериментальной площадке выплавку алюминия с выбросом углекислого газа всего 0,01 тонн. К 2025 году «РусАл» планирует уменьшить выбросы 1-ой категории на 15% относительно 2014 года.
Рубль почувствовал ветер перемен
Рубль в первой половине дня показывал умеренное укрепление на фоне признаков готовности руководства Украины к переговорам по Донбассу. Однако всё самое главное произошло вечером, когда появилась информация о прямых телефонных переговорах президента США Джо Байдена и президента РФ Владимира Путина. Естественно, что Джо Байден говорил о решительности наказать РФ за вмешательство в выборы, или хакерские атаки, призывал к эскалации напряжённости на юго-востоке Украины. Однако всё это можно считать необходимым вступлением, написанным Госдепом. Главное в телефонном разговоре это предложение обсудить накопившиеся проблемы и стратегию глобальной стабильности во время двухсторонней встречи на нейтральной территории. Это уже не просто геополитический просвет, а геополитический план разрядки. Впрочем, можно предположить, что России будет сделано предложение занять, как минимум, нейтральную позицию в противостоянии США и Китая в обмен на умеренные отношения с Вашингтоном. Отношения США и КНР явно начали развиваться по сценарию роста напряжённости. Впрочем, время покажет.
Одновременно рынок покажет своё отношение по поводу свежих событий. Минфин РФ в среду 14 апреля проводит аукционы ОФЗ-ПД выпуска 26236 с погашением 17 мая 2028 года и 26235 с погашением 12 марта 2031 года. Облигации выпусков размещаются в объёме остатков, доступных для размещения в каждом из выпусков. Перед аукционами ЦБ РФ поделился информацией о состоянии внешнего долга страны. С начала года внешняя задолженность сократилась на $8,6 млрд до $459,3 млрд на 1 апреля. Снижение обусловлено сокращением внешних кредитов по прочим секторам и уменьшения портфелей нерезидентов на рынке ОФЗ. В случае дальнейшего сокращения геополитической премии можно ожидать от рубля укрепления до 73,0-75,0 за доллар. Впрочем, рынки любят радикальные решения и нельзя отрицать возможности повторного тестирования минимальных значений пары USD-RUB лета прошлого года. Однако эти значения, скорее всего, будут использованы для открытия длинных позиций по доллару, если у рубля не появятся более веские аргументы в виде высокой доходности. К вечеру вторника доллар слабел на 1,87% до 75,94, а евро на 1,53% до 90,76.
Американская инфляция разгоняется, но не пугает
Потребительская инфляция в США разогналась до 2,6%, а по стержневому показателю до 1,6%. Однако рынку показалось, что этого всё ещё недостаточно, чтобы заставить ФРС думать о сокращении стимулов. Как итог, очередной рекорд по индексу S&P 500, хотя Dow Jones и закрыл торги в минусе. Давление на акции восстановления оказали новости о приостановке использования вакцины Johnson & Johnson (-1,3%) из-за риска возникновения тромбоза. Бумаги конкурента Moderna подскочили на 7,4%, поскольку пока к вакцине компаний не поступали какие-либо значимые претензии. Apple (+2,43%) объявила об онлайн мероприятии 20 апреля, в рамках которого может представить обновлённые версии iPad, ITV с ориентацией на геймеров, а также ряд других продуктов. Из больших технологичных имён Tesla (+8,4%) показала очередной внушительный рост на ожиданиях очередного сильного квартала. Самый сильный рост был в секторе коммунальных услуг (+1,22%), а вот самым слабым оказался финансовый сектор (-0,92%) на фоне снижения доходности по 10-летним казначейским обязательствам до 1,63%. По итогам дня:
DJIA - 33677,27 п. (-0,20%),
S&P 500 - 4141,59 п. (+0,33%),
NASDAQ - 13996,10 п. (+1,05%).
На рынке Ю. Кореи очередные слухи об электромобилях Apple
Торги в Азии проходили в позитивном ключе. Бумаги китайских информационных гигантов в Гонконге заметно дорожали. Около дюжины компаний, включая Baidu и JD.com, заявили о своём полном соответствии антимонопольному законодательству КНР. Накануне китайский регулятор призвал компании провести ревизию своих практик, чтобы избежать претензий, которые стоили Alibaba 18,23 млрд юаней. В заявлении регулятора фигурировала цифра 34 интернет платформ. В Японии рынок находился под давлением на фоне укрепления иены до 108,9 за доллар. Кроме того, Япония пока сталкивается с новым ростом заболеваемости COVID-19 на фоне распространения более агрессивных вариантов вируса. Под давлением были акции банков, страховщиков, а также компаний лёгкой промышленности. Базовые машиностроительные заказы в Японии сократились за февраль на 8,5% при ожиданиях роста на 2,8%. В Южной Корее распродавали производителей микросхем. Впрочем, бумаги LG Electronics дорожали почти на 5% на слухах, что совместное предприятие с Magna International близко к заключению соглашения с Apple по производству электромобилей. И, наконец, Резервный Банк Новой Зеландии, как и предполагалось, оставил ставку на уровне 0,25%. К 8:40 мск:
Nikkei 225 - 29634,98 п. (-0,39%),
Hang Seng - 28901,12 п. (+1,42%),
S&P/ASX 200 - 7023,10 п. (+0,66%),
Shanghai Composite - 3409,01 п. (+0,37%),
KOSPI - 3184,70 п. (+0,49%).
ОПЕК улучшает прогноз спроса, но коронавирус пока не согласен
Котировки нефти активно росли на азиатских торгах. По данным API, на неделе до 9 апреля коммерческие запасы нефти в США сократились на 3,6 млн бар. Запасы бензина выросли на 5,6 млн бар., а вот дистиллятов сократились на 3,0 млн бар. Согласно опросу S&P Global Platts, на рынке ожидают падения запасов нефти на 2,9 млн бар., а также сокращение запасов бензина на 0,2 млн бар. и рост запасов дистиллятов на 0,7 млн бар. Накануне ОПЕК улучшила свой прогноз роста спроса в текущем году на 0,1 млн бар. до 6,0 млн бар. в сутки. Соответственно, потребление в день может составить 96,5 млн бар. В Картеле отмечают более быстрое восстановление глобальной экономики, а также успехи вакцинации в ряде стран. ОПЕК также отмечает, что в марте рост добычи в мире составил 1,22 млн бар. в сутки до 93,23 млн бар. в сутки. К примеру, в России добыча нефти и конденсата в марте выросла до 10,55 млн бар. в сутки, но это на 1,11 млн бар. меньше, чем в марте 2020 года. Однако всё же стоит проявлять осторожность, так как рост котировок происходит на краткосрочных факторах, а вот в среднесрочном плане негатив преобладает из-за роста заболеваемости COVID-19 в таких знаковых странах, как Япония, Южная Корея, Индия, Бразилия. К 9:00 мск:
Brent - $64,39 (+1,13%),
WTI - $60,87 (+1,15%),
Золото - $1744,2 (-0,19%),
Медь - $8894,58 (+0,07%),
Никель - $16100 (-0,38%).
Следующие макроэкономические события запланированы на среду:
В 11:00 мск – ежемесячный доклад МЭА;
В 12:00 мск – промышленное производство в еврозоне за февраль;
В 17:00 мск – выступает председатель ЕЦБ Кристин Лагард;
В 17:30 мск – отчёт Минэнерго США по запасам нефти и нефтепродуктов;
В 19:00 мск – выступает председатель ФРС Джером Пауэлл;
В 21:00 мск – «Бежевая книга» ФРС.
Читайте также
Ставка по автокредитам на новые автомобили в июне опустилась ниже 13,6%
С начала года ставки опустились почти на 7 п.п.
ЦБ: В июне ипотека продолжала устойчиво расти
Основной объем выдач по-прежнему приходится на госпрограммы
Банковские эксперты назвали популярные схемы мошенников
Специалисты ВТБ отмечают значительный рост мошенничества, связанного с обещаниями полного списания долгов в банках
Жилье в новостройках России подорожало на 17,9% за год
Средняя строящаяся квартира продана за 9,7 млн руб. в первом полугодии 2025 года
Банк не вернет деньги, украденные мошенниками у детей с карты родителей
Юрист пояснил, в каком случае потерпевшим остается только обращаться в полицию
Банк «Левобережный» снижает ставки по ипотеке
Банк «Левобережный» снижает ставки по ипотечным кредитам
Количество выданных кредитных карт во втором квартале сократилось на 1,8%
При этом это самый низкий квартальный показатель числа выданных кредиток за последний год
Минпромторг рассказал о работе программ по льготному автокредитованию
В России в I полугодии реализовали более 82,4 тыс машин на льготных условиях
Названа средняя сумма переводов, которые россияне отправляют через СБП
Cредний чек перевода через Систему быстрых платежей (СБП) в первой половине года вырос на 47%
Российские банки в 2025 году могут получить чистую прибыль на уровне 3,6–3,7 трлн руб.
Тем не менее финансовые результаты российского банковского сектора за первое полугодие 2025 года наверняка будут слабее, чем за аналогичный период 2024-го