Государственные инвестбанки стали лидерами в организации размещения бондов

Введите запрос для поиска

Скрыть поиск

Государственные инвестбанки стали лидерами в организации размещения бондов

На рынке ждут сохранения активности эмитентов

По итогам первого квартала 2023 года на первое место по объему рыночных выпусков облигаций вышел «Сбербанк КИБ» (SberCIB), который поучаствовал в организации 27 долговых размещений на сумму почти 86 млрд рублей,  следует из исследования Cbonds, подготовленного по запросу «Коммерсанта». Лидер прошлого года, Газпромбанк, занял второе место (36 выпусков на 64,4 млрд рублей), третье — «ВТБ Капитал Трейдинг», в прошлом году не входивший даже в пятерку крупнейших. В результате БК «Регион» переместилась на четвертое место (42,6 млрд рублей).

Если до прошлого года инвестбанковские направления Сбербанка и ВТБ поочередно занимали лидирующие позиции, то в 2022 году на фоне западных санкций им пришлось перестраивать бизнес-процессы. «Мы сохранили команду и полностью перестроились под работу в новых геополитических реалиях. В результате мы были сфокусированы на всех значимых сделках в первом квартале», — рассказал «Коммерсанту» управляющий директор по рынкам долгового капитала Сбербанка Эдуард Джабаров. Сейчас большинство сделок проводится в кооперации нескольких инвестбанков. Руководитель департамента рынков капитала Совкомбанка Роберт Смакаев подчеркивает, что в последнее время банки-организаторы стремятся к сотрудничеству друг с другом для достижения максимальных результатов, которые ставят перед ними эмитенты.

В этом году на рынке ждут сохранения активности эмитентов на высоком уровне, в том числе высокого спроса на услуги инвестиционных банков. «Эмитенты будут активнее рефинансировать погашающиеся выпуски, и поэтому как минимум рынок не потеряет тех оборотов, которые уже набрал»,— считает директор по работе с эмитентами инвестбанка «Синара» Олег Карпеев. По мнению Эдуарда Джабарова, дополнительный стимул рынку могут придать стабилизация инфляционных ожиданий и готовность инвесторов к размещениям на сроки от пяти лет.

Хотя, по мнению экспертов, рост будет в основном обеспечен активностью компаний из первого эшелона, для которых закрылись внешние источники финансирования, компании из второго и третьего также могут появиться на рынке. При этом ждут не дебютантов, а тех, кто «достаточно давно не выходил с размещениями на рынок», рассказал Карпеев.

Татьяна Вятохо

Источник: Frank Media
Тэги:

Читайте также

ЦБ готов обязать банки считать эффективную доходность по нестандартным вкладам
Регулятор прорабатывает стандарт для вкладов, но пока еще в начале пути
Минфин поддержал обязательную регистрацию в жилье, выданном по семейной ипотеке
Ведомство поддерживает предложение направить субсидируемую ипотеку в первую очередь тем, кто действительно нуждается в жилье, а не использует механизм в инвестиционных целях
Маркеплейсы ждут новые правила: законопроект одобрен в первом чтении
Новый документ стал результатом длительных обсуждений с представителями онлайн- и офлайн-торговли, малого бизнеса и государственных органов
Срок возведения дома по льготной ипотеке увеличили вдвое. Зачем это нужно
Программа всеобщей льготной ипотеки завершилась еще год назад, но одно из ее условий изменили лишь теперь
ЦБ заявил, что не занимается искусственной корректировкой курса рубля
В Банке России заявили, что не занимаются искусственным влиянием на курс рубля
Названы банки, которым больше всего доверяют россияне
Сбер возглавил список банков, вызывающих наибольшее доверие россиян
Срок регистрации частного дома по льготной ипотеке увеличен до 24 месяцев
Срок государственной регистрации права собственности на частные дома, построенные самостоятельно в рамках программы «Льготная ипотека», увеличен с 12 до 24 месяцев
Рубль укрепился к доллару, но уступает евро
ЦБ установил официальные курсы валют на 11 июля
СДМ-Банк представил новый пакет РКО «Накопительный»
СДМ-Банк запустил пакет расчетно-кассового обслуживания «Накопительный» для юридических лиц и индивидуальных предпринимателей
ИТ-соревнования ВТБ победили в двух номинациях премии «Хакатоны России»
Сразу четыре ИТ-соревнования ВТБ стали лауреатами национальной премии «Хакатоны России — 2024»