Коллекторы растут на долгах, а факторы вынуждены меняться

В Красноярске прямой конкуренции между факторами и коллекторами не было. Но сейчас эти два рынка могут начать сближаться.

Многие бизнесмены полагают, что факторинг и коллекторские услуги это одно и то же. Действительно, и факторы, и коллекторы работают с долгами. Но принципы этой работы совершенно разные. Вот как в общих чертах они отличаются, если смотреть с позиции клиента. Практически каждая компания, поставляющая товары или услуги, рано или поздно сталкивается с ситуацией, когда клиенты просят отсрочку по платежам. Из-за этого возникает проблема нехватки оборотных средств. Преодолеть эту трудность можно с помощью факторинговых компаний. Предприниматель может переуступить права требования долга факторам и получить от них до 90% от стоимости поставленного товара сразу после его отгрузки. Основная функция коллекторских агентств другая ― они работают с уже просроченной задолженностью, если сам предприниматель (или частное лицо) не в силах выбить деньги. Но в условиях низкой ликвидности, когда никто никому не платит, и факторы и коллекторы заинтересованы оказывать схожие, нефинансовые услуги: управление дебиторской задолженностью, покрытие риска неплатежа дебиторов.

Коллекторский рынок рванул

Сейчас в Красноярске, по подсчетам экспертов, работает не более 10 специализированных коллекторских агентств. Среди них местные (Долговой центр, ЮСБ Коллектор) и филиалы федералов (Пристав, ФАСП, Секвойя Кредит Консолидейшн). Вместе с тем, коллекторские услуги в Красноярске в той или иной степени оказывают и неспециализированные фирмы. Генеральный директор компании Долговой центр Олег Дрёмов: Мы наблюдаем такую тенденцию: многие юридические агентства сейчас наряду с другими услугами предлагают возврат долгов. И уже считают себя коллекторами. Но это не так, потому что коллекторы занимаются только долгами.

Характеристика основных клиентов коллекторских агентств в Красноярске неоднозначна. Представители федеральных фирм работают, в основном, с юридическими лицами, с крупным бизнесом. Директор красноярского филиала долгового агентства Пристав Игорь Ковалёв отмечает, что его основные клиенты ― это федеральные банки и другие кредитные организации: Также мы сотрудничаем с лизинговыми компаниями, взыскиваем долги некоторых связистов - МТС, Билайна. Мы работаем только с корпоративными клиентами, физических лиц среди наших клиентов в Красноярске пока нет. Заместитель генерального директора, директор по развитию бизнеса компании Секвойя Кредит Консолидейшн Ирина Поддубная приводит общероссийскую статистику: 85% задолженности, находящейся в работе у всех коллекторских агентств, передано банками.

Олег Дрёмов, напротив, заявляет, что Долговому центру сотрудничество с банковскими организациями зачастую неинтересно: С 2003 года по конец 2005-го мы работали с банками, но потом перестали. Дело в том, что они развивали потребительское кредитование, им нужно было завоевывать рынок, и они давали кредиты практически всем. Причем общая сумма долга у банка может быть большая, например, 1 млн руб., но она поделена человек на 200 должников. Значит, надо работать с каждым, а нам это невыгодно. Поэтому сейчас мы продолжаем сотрудничество с банками только по взысканию долгов с юрлиц, когда суммы долга соответствуют нашему экономическому интересу ― от 1 млн руб.. Г-н Дрёмов говорит, что основные клиенты его компании ― юридические лица из сферы строительства, автоперевозок, а также занимающиеся поставками различных товаров под реализацию. Обслуживает Долговой центр и физических лиц, но их вдвое меньше, чем корпоративных клиентов.

Ирина Поддубная добавляет, что в последнее время услуги агентств по взысканию долгов также востребованы различными торговыми сетями, лизинговыми и телекоммуникационными компаниями, предприятиями ЖКХ.

Объем всей проблемной дебиторской задолженности в экономике Красноярского края подсчитать практически невозможно, подчеркивает г-жа Поддубная. В большинстве отраслей нет единого регулятора и системы отчетности, где фигурировали бы эти показатели. Если говорить только о банковской отрасли, то, по данным ЦБ РФ, объем кредитования в Красноярском крае на 1 декабря 2008 года составил 97,9 млрд руб., а общая просроченная задолженность по кредитам - 1,6 млрд руб. По нашим прогнозам, объемы задолженности, передаваемой в работу коллекторским агентствам, будут продолжать расти, - уверена Ирина Поддубная.

Игорь Ковалёв говорит, что Пристав в Красноярске пока не ощутил резкого роста спроса на свои услуги: Конечно, проблем с возвратом кредитных обязательств становится больше ― у людей уменьшились зарплаты, многие вовсе лишились работы. Но увеличение числа обращений мы ожидаем во второй половине 2009 года. В целом в этом году рынок вырастет, по нашим прогнозам, более чем на 20%.

Олег Дрёмов, наоборот, рассказывает, что он не припоминает прежде такого резкого скачка местного рынка коллекторских услуг. По данным эксперта, в 2006-2007 гг. динамика прироста была стабильной ― 20-30% в год. А осенью 2008-го рынок рванул. Г-н Дрёмов отмечает, что количество обращений в Долговой центр с ноября прошлого года увеличилось примерно на 60%: С ноября идет ажиотаж, даже истерия. Столько предлагают долгов на продажу, что наши специалисты не успевают вовремя проводить их экспертизу. На этом фоне генеральный директор Долгового центра даже планирует открыть два дополнительных офиса.

Рост факторинга обеспечат нефинансовые услуги

По словам экспертов, пионер местного рынка факторинга - ОФК УралСиб-Никойл (теперь Национальная факторинговая компания) - начал работать в Красноярске в 2004 году. В последующие 2 года услуги факторинга в городе стали оказывать также Промсвязьбанк, Еврокоммерц, Траст. Альфа-банк с 2008 года начал разворачивать это направление. Об услуге факторинга заявляли и некоторые другие банки, но существенной рыночной доли они не занимают, - говорит Александр Албитов, директор красноярского представительства Национальной факторинговой компании (НФК).

Управляющий красноярским филиалом Промсвязьбанка Любовь Беккерман отмечает, что первыми потребителями факторинга в Красноярске были оптовые, транспортные компании, предприятия лесозаготовительной отрасли, то есть крупный бизнес. Сегодня же этими услугами все чаще стали пользоваться представители среднего и малого бизнеса, оценившие преимущества беззалогового финансирования с отсрочкой оплаты, - говорит г-жа Беккерман.

Оценить объем рынка в целом эксперты затруднились. Но Александр Албитов сообщил, что, по итогам 2008 года, объем уступленной дебиторской задолженности по НФК в Красноярске составил около 2 млрд руб. Другие компании, по моим подсчетам, освоили примерно такие же объемы, - считает г-н Албитов. Директор красноярского представительства НФК отмечает, что последние 5 лет местный рынок ежегодно прирастал в среднем в 1,5-2 раза по общему объему.

Эксперты говорят, что в первом полугодии местный рынок рос обычными темпами и к концу года должен был удвоиться, как и в целом по стране. Но в эти планы вмешался кризис. Любовь Беккерман: В связи с увеличением стоимости ресурсов, и банки и факторы были вынуждены изменить тарифы, повысив стоимость своих услуг, ужесточить подход к оценке клиентов. Ряд игроков начали сокращать портфель и прекратили финансирование поставок, другие работают в основном со старыми клиентами.

Со второй половины 2008 года, по словам экспертов, из-за изменившихся экономических условий на красноярском рынке стали менее заметны такие крупные игроки, как Траст и Еврокоммерц. Как сообщила в начале февраля газета Ведомости, компания Еврокоммерц в конце 2008 года не смогла рассчитаться с кредиторами, также близка к завершению сделка по приобретению факторингового бизнеса Траста банком ВТБ.

Источник в представительстве международной факторинговой компании Траст в Красноярске рассказал СВ, что происходило с организацией: В сентябре 2007 года, когда появились первые признаки кризиса, наше развитие стало не таким динамичным, более осторожным. А осенью 2008 года мы приостановили заключение новых сделок и стали работать по сокращению портфеля. Решение о замораживании работы было принято акционерами компании.

Другие участники рынка, по их словам, таких проблем не испытали. Любовь Беккерман рассказала, что Промсвязьбанку удалось выполнить и даже перевыполнить все намеченные на 2008 год планы: Объем денежных требований, уступленных Промсвязьбанку в 2008 году, увеличился по сравнению с 2007 годом на 47% и достиг 142 млрд рублей. Объем выплаченного в 2008 году финансирования составил 108 млрд рублей, увеличившись по сравнению с аналогичным периодом 2007 года на 40%. Портфель факторинговых операций, согласно данным отчетности МСФО, по состоянию на 1 января 2009 года составил 22,3 млрд рублей. Я думаю, можно утверждать, что кризис на факторинговую деятельность нашего банка не повлиял. Александр Албитов отметил: Можно рассчитывать, что рынок будет расти и дальше, за счет других составляющих ― нефинансовых услуг (управление дебиторской задолженностью, сбор дебиторской задолженности, услуги по покрытию риска неплатежа дебитора). Финансовая составляющая факторинга будет сокращаться ― связано это с ограниченностью доступа к денежным ресурсам.

Курс на сближение

Эксперты говорят, что на Западе коллекторские агентства конкурируют с факторинговыми компаниями, потому что пересекаются по целевой аудитории - организациям, реализующим товары и услуги в рассрочку. Западные коллекторы предлагают целый перечень услуг, которые можно получить и в факторинговой компании: возврат задолженности, проверка деловой репутации, кредитоспособности существующих и потенциальных заемщиков.

В России прямой конкуренции факторов с коллекторами пока не наблюдалось. Наши коллекторские агентства все же в основном специализируются на работе с просроченными задолженностями (хотя формально во всем мире сделки по покупке таких долгов относятся к факторингу), а факторинговые компании пока работают в основном с текущими и будущими правами требований.

Но сейчас эти два рынка в Красноярске могут начать сближаться. Некоторые красноярские коллекторские агентства более активно заходят на поле факторов - развивают услуги по проверке репутации потенциальных заемщиков клиентов, сопровождению сделок. Олег Дрёмов: Если наш клиент предполагает заключить договор на какую-то крупную сумму с другой фирмой, он просит нас проверить финансовую надежность своего потенциального партнера и получить какие-то гарантии. Мы даем клиенту свое заключение по его партнеру, говорим, например, что он надежен на 50%. И заключаем договор на сопровождение сделки, по которому гарантируем, что в случае, если этот партнер не рассчитается, мы выкупим его долг за 50%. Иногда покупаем и за 80%, а иногда вовсе отказываемся таким образом сопровождать сделку. Г-н Дрёмов отмечает, что по такому принципу с одним клиентом Долговой центр работает сразу по нескольким его контрагентам - по 10-15. Сейчас много рисков, поэтому клиенты в этом заинтересованы. И мы видим рост этого направления. Предприниматели сейчас понимают, что им лучше подстраховаться, обратиться заранее к нам и потом, если ситуация выйдет из-под контроля, получить хотя бы 50% своих денег назад. По сути, такая схема работы пересекается с нефинансовыми услугами факторинговых компаний.

Еще год на подъеме

Красноярские коллекторы оптимистичны в прогнозах развития своего рынка. Игорь Ковалёв: Сейчас благоприятная ситуация. Банкам невыгодно держать просроченную задолженность ― они будут отдавать долги в работу или продавать. Количество обращений в коллекторские агентства будет расти. Причем в основном в 3-4 кварталах этого года - после отчетного периода, когда пройдет выплата налогов.

Олег Дрёмов же считает, что к концу года рынок пойдет на спад: Думаю, до лета или даже до осени 2009 года рынок будет идти по возрастающей. В Красноярск могут зайти 2-3 профессиональных коллекторских агентства. А в основном расширяться число игроков будет за счет небольших юридических агентств, которые считают, что на этом резком подъеме можно заработать.

Ирина Поддубная резюмирует: Часть экспертов коллекторского рынка говорит, что есть вероятность сокращения к концу 2009 года объемов передачи в коллекторские агентства долгов вследствие замедления с конца 2008-го, в первой половине 2009 гг. темпов кредитования населения. Однако, по мнению аналитиков Секвойя Кредит Консолидейшн, агентская схема, по которой банки передают коллекторам долги на взыскание без переуступки прав требования, имеет потенциал для развития. Большие объемы долгов все еще находятся на балансе банков. По кредитам, выданным как в 2008 году, так и ранее, вследствие возможного ухудшения платежеспособности заемщиков также может возникать просрочка. Поэтому кредиторы будут вынуждены особо тщательно работать с проблемной задолженностью, чтобы выжить в условиях кризиса и острого дефицита свободных средств. Таким образом, услуги по аутсорсинговому взысканию останутся востребованными.

Игорь Ковалёв допускает, что возможен рост числа полулегальных коллекторских фирм, мошенников. При выборе компании-коллектора надо смотреть, на каких условиях она работает. Мы, например, берем вознаграждение по факту выплаты долга, а не по предоплате. В более продвинутой Москве на фоне подъема коллекторского рынка стали появляться антиколлекторы - компании, берущиеся защищать должника перед его кредиторами. В Красноярске с деятельностью таких фирм коллекторы еще не сталкивались. Антиколлекторские фирмы - это мошенники. Если правовое поле определяет, что человек должник, то действия таких фирм безрезультатны. Они только усложняют ситуацию должника, - говорит г-н Ковалёв.

Разные факторы для факторов

Факторинговые фирмы, в отличие от коллекторов, настроены менее оптимистично. Управляющий представительства международной факторинговой компании Траст в Красноярске Константин Подтихов считает, что уже в 2009 году часть игроков может уйти с местного рынка. Рынок факторинга зависит от развития промышленности и других отраслей экономики России. А как себя будет чувствовать наша экономика, точно не знают и первые лица страны. Поэтому вопрос сейчас стоит не так ― кто уйдет с рынка?, а кто сможет вернуться, когда ситуация стабилизируется?, - говорит г-н Подтихов.

Александр Албитов уверен, что в ближайшие 2-3 года число участников рынка может сократиться именно за счет тех, кто занимался только факторинговым финансированием, работал только по сделкам с регрессом (*). А число факторов, которые будут продвигать и другие услуги, может увеличиться, возможно, даже появятся федеральные игроки. Сейчас рынок может развиваться за счет появления новых услуг, нефинансовых, так или иначе связанных с факторингом. У нашей компании есть определенные планы по выводу на рынок услуг, связанных с нашей основной компетенцией ― умением работать с торговой дебиторской задолженностью, - пояснил г-н Албитов.

Любовь Беккерман говорит, что конкуренция на региональном рынке факторинга пока недостаточно сильна, интересы факторов-лидеров пока практически не пересекаются, поэтому существует перспектива роста. В перспективе рынок должен прирасти более качественными продуктами и более высоким уровнем сервиса. В противном случае мы будем наблюдать отток потенциальных клиентов и то, как с рынка факторинга уходят мелкие игроки, - считает г-жа Беккерман.

Эксперты считают, что может измениться и структура основных клиентов: факторинговые компании будут рассчитывать в большей степени на крупный и средний бизнес, а работа с мелкими предприятиями сократится.

По оценке НФК, в 2009 году емкость этого рынка по услуге финансирования под уступку дебиторской задолженности может составить 5-8 млрд руб., а по нефинансовым услугам факторинга (управление дебиторской задолженностью, поручительство и др.) при грамотно организованных продажах и просветительской работе ― в 2-3 раза больше.

* При финансировании с регрессом в случае неплатежа должником клиент обязан вернуть факторинговой компании выплаченную ему сумму и начисленную комиссию. При финансировании без регресса такого обязательства у клиента нет.

резюме

На Западе коллекторские агентства конкурируют с факторинговыми компаниями, потому что пересекаются по целевой аудитории - организациям, реализующим товары и услуги в рассрочку, а также предлагают целый перечень услуг, которые можно получить и в факторинговой компании: возврат задолженности, проверка деловой репутации, кредитоспособности существующих и потенциальных заемщиков.

В России прямой конкуренции факторов с коллекторами пока не наблюдалось. Но сейчас эти два рынка в Красноярске могут начать сближаться. Некоторые красноярские коллекторские агентства более активно заходят на поле факторов: развивают услуги по проверке репутации потенциальных заемщиков клиентов, сопровождению сделок. А также разрабатывают схемы работы, которые пересекаются с нефинансовыми услугами факторинговых компаний. В свою очередь, некоторые факторы сейчас делают ставку именно на такие услуги.

конкуренция

Коллекторские агентства

По информации СВ, в Красноярске работает не более 10 специализированных коллекторских агентств. Среди них местные (Долговой центр, ЮСБ Коллектор) и филиалы федеральных фирм (Пристав, ФАСП, Секвойя Кредит Консолидейшн).

Объем всей проблемной дебиторской задолженности в Красноярске посчитать невозможно, но, по данным ЦБ РФ, только общая просроченная задолженность по кредитам на 1 декабря 2008 года в Красноярском крае составляет 1,6 млрд руб.

Динамика прироста рынка в 2006-2007 гг. была ежегодно около 20-30%. С осени 2008 года рынок рванул, число обращений в некоторые коллекторские агентства увеличился на 60%.

Средняя рентабельность бизнеса ― около 40%. Сейчас по некоторым сделкам рентабельность может доходить до 120%.

Факторинговые компании

Факторингом в Красноярске занимаются: Национальная факторинговая компания, Промсвязьбанк, Еврокоммерц, Траст, Альфа-банк.

По оценке НФК, в 2009 году емкость этого рынка по услуге финансирования под уступку дебиторской задолженности может составить 5-8 млрд руб., а по нефинансовым услугам факторинга (управление дебиторской задолженностью, поручительство и др.) при грамотно организованных продажах и просветительской работе ― в 2-3 раза больше.
В последние 5 лет рынок ежегодно увеличивался примерно в 1,5-2 раза. Но в 2009 году эксперты не ожидают значительного прироста.

Елена Командирова

Наталья Новикова

Источник: журнал Сфера влияния